企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析簡(jiǎn)答題：1、營(yíng)運(yùn)資本分析時(shí)應(yīng)注意哪些問(wèn)題？2、簡(jiǎn)述債權(quán)人進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表的目的。

營(yíng)運(yùn)資本=流動(dòng)資產(chǎn)-流動(dòng)負(fù)債=長(zhǎng)期資本-長(zhǎng)期資產(chǎn) “營(yíng)運(yùn)資本”的概念有狹義和廣義的解釋。廣義營(yíng)運(yùn)資本的意義就是企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)總額，這個(gè)概念主要在研究企業(yè)資產(chǎn)的流動(dòng)性和周轉(zhuǎn)狀況時(shí)使用。狹義的營(yíng)運(yùn)資本是指企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)總額減去各類流動(dòng)負(fù)債后的余額，也稱凈營(yíng)運(yùn)資本。由于凈營(yíng)運(yùn)資本被視為可作為企業(yè)非流動(dòng)資產(chǎn)投資和用于清償非流動(dòng)負(fù)債的資金來(lái)源，所以，狹義的流動(dòng)資本概念主要在研究企業(yè)的償債能力和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)時(shí)使用。因此，企業(yè)營(yíng)運(yùn)資本的持有狀況和管理水平直接關(guān)系到企業(yè)的盈利能力和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)兩個(gè)方面。 注意項(xiàng)目： 1、流動(dòng)資產(chǎn)的真實(shí)性，有沒(méi)有多列資產(chǎn) 2、流動(dòng)負(fù)債的真實(shí)性，有沒(méi)有少計(jì)負(fù)債 債權(quán)人財(cái)務(wù)報(bào)表目的： （一）財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告可以為債權(quán)人的投資、貸款決策提供信息 （二）財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告可以為債權(quán)人提供企業(yè)濟(jì)管理提水平提供資料 (三) 財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告可以為為債權(quán)人加強(qiáng)檢查、監(jiān)督，維護(hù)債券安全提供資料 為了考察企業(yè)償付利息能力的穩(wěn)定性，一般應(yīng)計(jì)算5年或5年以上的利息保障倍數(shù)。保守起見，應(yīng)選擇5年中最低的利息保障倍數(shù)值作為基本的利息償付能力指標(biāo)。 關(guān)于該指標(biāo)的計(jì)算，須注意以下幾點(diǎn)： （1）根據(jù)損益表對(duì)企業(yè)償還債務(wù)的能力進(jìn)行分析，作為利息支付保障的“分子”，只應(yīng)該包括經(jīng)常收益。 （2）特別項(xiàng)目（如：火災(zāi)損失等）、停止經(jīng)營(yíng)、會(huì)計(jì)方針變更的累計(jì)影響。 （3）利息費(fèi)用不僅包括作為當(dāng)期費(fèi)用反映的利息費(fèi)用，還應(yīng)包括資本化的利息費(fèi)用。 （4）未收到現(xiàn)金紅利的權(quán)益收益，可考慮予以扣除。 （5）當(dāng)存在股權(quán)少于100%但需要合并的子公司時(shí)，少數(shù)股權(quán)收益不應(yīng)扣除。